что такое прибыль фирмы
Выручка и прибыль: в чем разница?
Выручка — то, на какую сумму бизнес оказал услуг или продал товара, а прибыль — сколько у него осталось от выручки после всех расходов
Лариса Баневич
Читатель Павел спрашивает: «Планирую начать бизнес, читаю про налоги и понимаю, что не могу уловить разницу между прибылью и выручкой. Чем отличается выручка от прибыли?»
Выручка — это на какую сумму продали товара, а прибыль — это сколько остается после расходов
Что такое выручка. Выручка — сумма, на которую компания отгрузила клиенту товар или оказала услуг.
Если магазин за день продал только смартфон за 10 000 ₽, то дневная выручка и будет 10 000 ₽.
Если рекламное агентство в сентябре выполнило услуг на 1 000 000 ₽, то его месячная выручка — 1 000 000 ₽.
Что такое прибыль. Прибыль — это доход минус расход. В зависимости от того, какие именно расходы вычитают, выделяют несколько видов прибыли: маржинальная, валовая, операционная, чистая. Они нужны для финансового анализа, подробно мы их здесь касаться не будем.
Но конечный результат деятельности компании оценивается по чистой прибыли.
Чистая прибыль — это выручка минус вообще все расходы: административные затраты, себестоимость товара, зарплата, реклама, налоги, амортизация, проценты по кредитам.
Чистая прибыль бывает как положительной, так и отрицательной. Если расходов больше, чем выручки, прибыль отрицательная. Если выручки больше, чем расходов, — положительная.
Почему важно отличать выручку от прибыли. Когда бизнес продает товары или оказывает услуги, у него всегда есть выручка. Но не всегда есть прибыль.
Выручка и прибыль взаимосвязаны и важны, через их соотношение можно оценить, насколько хорошо работает бизнес — это показывает рентабельность по чистой прибыли. Рентабельность продаж — это отношение прибыли к выручке. Она показывает, сколько прибыли получает компания с каждого рубля выручки. Если рентабельность за месяц равна 30%, то в одном рубле выручки 30 копеек прибыли.
Рентабельность по чистой прибыли помогает понять, сколько денег собственник может вывести себе в качестве дивидендов или вложить в развитие бизнеса.
Эксперты ответят на ваш вопрос
Эксперты Тинькофф отвечают на вопросы по налогообложению, законам, трудовым спорам и другим проблемам в бизнесе. Чтобы мы разобрали вашу ситуацию, пишите на secrets@tinkoff.ru.
Подписка на новое в Бизнес-секретах
Подборки материалов о том, как вести бизнес в России: советы юристов и бухгалтеров, опыт владельцев бизнеса, разборы нового в законах, приглашения на вебинары с экспертами.
Это как посчитать. Разбираемся в разных видах прибыли
Для начала важно не ошибаться в трёх понятиях, которые часто путают: выручка, доход и прибыль. Предприниматели часто считают их синонимами, как следствие, неверно ведут учёт.
Выручка — все средства, заработанные от продажи товаров и услуг, то есть от выполненных обязательств, связанных с основной деятельностью организации. Это всего лишь часть дохода, хотя чаще всего и львиная.
Доход — общий объём средств, который получает компания. Сюда входят все поступления, а не только те, что связаны с основной деятельностью. Это и взысканные с контрагентов штрафы и неустойки, и деньги от сдачи части помещений в аренду и так далее.
Прибыль — базовая оценка работы бизнеса. Представляет собой разницу между всеми доходами и совокупностью расходов.
Если вы решите продавать товар только по предоплате, то она (даже если будет на расчётном счёте компании) не считается выручкой до момента, пока покупатель не получит заказ.
Как только товар будет у покупателя и компания выполнит обязательства, предоплата станет выручкой, но не прибылью. Если же клиент внёс предоплату в 50%, а оставшуюся часть не заплатил даже после получения услуги, эти деньги станут дебиторской задолженностью — активом компании, которая будет частью дохода.
Прибыль можно считать, когда станут известны объём всех полученных денег и сумма расходов. Часто предприниматели тратят всю выручку и потом остаются без денег для выполнения обязательств.
Какие есть виды прибыли
Разные виды прибыли отвечают на разные вопросы. Для всестороннего анализа бизнеса нужно просчитать все виды.
Для базового понимания хватит чистой прибыли. Если нужно копнуть поглубже и понять, как в целом живёт компания, тогда обращают внимание на балансовую прибыль. Когда речь заходит о максимальном качестве анализа бизнеса, считают валовую и операционную прибыль.
Разберём основные виды прибыли на примере условной сыроварни.
Валовая прибыль. Разница между выручкой от продажи и себестоимостью продукции. Это показатель рентабельности компании и эффективности производства — чем он выше, тем лучше. Помогает понять целесообразность продажи товаров и услуг.
Разберём на примере. Сыроварня «Кот в сыре» тратит на производство (только на производство, не на управление и реализацию) 1 кг сыра 500 рублей, а продаёт его за 1200 рублей.
В августе сыроварня продала 10 кг сыра. Выручка от продажи составила 10 *1 200 = 12 000 рублей. На производство этого объёма компания потратила 10 х 500 = 5000 рублей. Валовая прибыль составила 12 000 – 5000 = 7000 рублей.
Операционная прибыль (или прибыль от продажи). Прибыль от основной деятельности компании без учёта себестоимости продукции, коммерческих и управленческих расходов.
Разберём на примере. На хранение 10 кг сыра компания тратит 500 рублей в месяц. Зарплата продавца — 15 000 рублей. Операционная прибыль составила 7000 – 500 – 15 000 = – 7500 рублей.
Очевидно, что текущая модель неэффективна: придётся увеличивать продажи, отказываться от услуг продавца, удешевлять производство или повышать розничную стоимость.
Если бы «Кот в сыре» продал 30 кг сыра, тогда операционная прибыль составила бы 4500 рублей.
Балансовая прибыль (или прибыль до налогообложения). Прибыль (или убыток) от всей деятельности компании за вычетом прочих расходов. Как правило, определяется за год.
Разберём на примере. Сыроварня за месяц получила 54 000 рублей от продажи 45 кг сыра и ещё 20 000 рублей ей выплатили как компенсацию за незаконное использование товарного знака «Кот в сыре». Продажа сыра — это основной доход, компенсация — прочий. Расходы от основной деятельности — 17 250 рублей на производство, хранение и реализацию сыра. Прочие расходы — судебные издержки (5000 рублей). Балансовая прибыль составила 74 000 – 17 250 – 5000 = 51 750 рублей.
Чистая прибыль. Это всё, что осталось после уплаты обязательных расходов. Такой вид прибыли показывает инвесторам перспективы от вложения средств.
Разберём на примере. «Кот в сыре» за сентябрь всё же продал 30 кг сыра. Доход совпал с выручкой и составил 36 000 рублей. Операционная прибыль = 4500 рублей. С неё ещё нужно заплатить налог на прибыль — 20% от дохода, то есть 900 рублей. Чистая прибыль = 4500 – 900 = 3600 рублей.
Нераспределённая прибыль. Прибыль, которую не распределили между учредителями.
Разберём на примере. Для «Кота в сыре» нераспределённой прибылью будет то, что останется после распределения чистой прибыли между учредителями.
Как проанализировать прибыль
Понятно, что если прибыль становится убытком, дела компании идут плохо. Но бывает такое, что у организации есть деньги, но на развитие и масштабирование их не хватает. В таких случаях для принятия управленческих решений прибыль нужно анализировать глубже. Есть три способа сделать это:
Горизонтальный анализ
В этом случае прибыль анализируют по времени — например, в сравнении с прибылью за аналогичный период в прошлом году, или изучают в помесячной динамике. При таком способе вы вовремя заметите падение прибыли и сможете принять меры, чтобы дойти хотя бы до уровня прошлого года.
Вертикальный анализ
Анализируем структуру выручки: сколько мы тратим на себестоимость товара, зарплату, кредиты и другие обязательные расходы — и сколько остаётся чистой прибыли.
Может быть такое, что в августе 2021 года чистая прибыль составила 200 000 рублей, это 10% от выручки. А в сентябре 2021 года чистая прибыль уже 400 000 рублей, но это 5% от выручки. Тогда разбираемся, почему так получилось: может быть, мы стали слишком много тратить на логистику или выросла продажа товаров с низкой валовой прибылью.
Конкурентный анализ
Для развития бизнеса важно сравнивать свои показатели с конкурентными. Как правило, обращают внимание на операционную прибыль. Самый «чистый» способ узнать показатели конкурентов — статистика Росстата по отраслям или консультации финансовых специалистов.
Прибыль, какая она бывает?
В общепринятом понимании прибыль бывает только двух видов: недостаточной и низкой. Но в финансовом и бухгалтерском мире прибыль имеет несколько градаций, уровней и аспектов.
Для начала обозначим, что такое есть прибыль в принципе. Википедия говорит, что это сумма, на которую доход превышает затраты. С точки зрения определения сути прибыли предприятия она бывает бухгалтерской и экономической.
Бухгалтерская прибыль — это разница между расходами и поступлениями в компанию согласно бухгалтерским правилам. То есть разница между затратами и расходами, которые отражаются в периодической отчетности согласно РСБУ (российские стандарты учета) или МСФО (международные стандарты). Иногда затраты здесь называют явными издержками. Например: сырье для производства, аренда помещений, автомобили, процентные платежи по кредиту, заработная плата и т.д. Это все явные затраты, за которые предприятие заплатило или заплатит конкретные деньги.
Экономическая прибыль несколько более сложное понятие, которым оперирует финансовый анализ предприятий. Можно сказать, что, получая прибыль бухгалтерскую, можно не иметь прибыли экономической.
Экономическая прибыль — это разница между доходами и всеми совокупными издержками. Под совокупными издержками понимаются как явные, так и неявные. Последние, как правило, упираются в оценку рисков деятельности того или иного бизнеса и в недополученную прибыль.
Возьмем Газпром и Лукойл. Компании имеют много общего: оперируют в нефтегазовом секторе, работают на смежных или на одних и тех же рынках, имеют равный доступ к финансовым рынкам и т.д. То есть можно сказать, что в среднем риски обоих бизнесов близки.
Однако рентабельность инвестиций (ROIC) и активов Лукойла составляет 13,7% и 11,4%. Аналогичные показатели у Газпрома всего 7,56% и 6,49% соответственно. То есть при одинаковых рисках компания зарабатывает меньше. Налицо высокие неявные издержки. В итоге можно говорить, что экономическая прибыль Газпрома ниже бухгалтерской.
Или другой хороший пример — Русгидро. Из-за низких тарифов и высокой стоимости строительства новых объектов на Дальнем Востоке компании ежегодно приходится проводить списания части прибыли из-за экономического обесценения. То есть при таких параметрах денежного потока построенный объект не стоит тех денег, которые были на него затрачены. Соответственно он должен быть переоценен, а разница вычитается из фактической бухгалтерской прибыли.
Определение экономической прибыли нетривиальная задача. Она требует большого погружения в специфику бизнеса компании для определения рисков инвестиционной и операционной деятельности с тем, чтобы сравнить денежные потоки с альтернативными издержками капитала.
Бухгалтерская прибыль в свою очередь имеет несколько классификаций и градаций. Логично, что для определения прибыли на разных уровнях, мы будем говорить о различных затратах.
Источники формирования прибыли
Современное предприятие работает одновременно в трех плоскостях (или на трех различных рынках). Соответственно и полученную прибыль можно классифицировать по источнику ее формирования.
Прибыль от операционной деятельности
На рынке товаров и услуг компания закупает сырье или оборудование для своего производства, нанимает трудовые ресурсы и выплачивает зарплаты, премии и т.д. Все это является затратами. Там же компания реализует свою готовую продукцию или услуги и получает выручку. Получившийся доход мы называем прибылью от основной (операционной) деятельности. Часто этот показатель отображается в отчете о прибылях и убытках. Для примера возьмем отчетность МСФО Новатэка.
Этот показатель также можно посмотреть в отчете о движении денежных средств. При этом нужно понимать, что чистые денежные средства, полученные от операционной деятельности, не являются строго прибылью за определенный период, хотя цифры зачастую довольно похожи.
Прибыль от инвестиционной деятельности
Любая развивающаяся компания осуществляет инвестиционную деятельность, будь то покупка нового компьютера или разработка нового месторождения. В результате инвестиционной деятельности, как правило, возникает отток средств из компании, который возвращается в будущем через увеличение продаж товаров или услуг.
Однако бывает и приток средств от инвестиционной деятельности. Фирма может инвестировать в совместное предприятие, купить часть другой компании и получать дивиденды или просто разместить имеющиеся у нее свободные средства в государственных облигациях. Все это также инвестиционная деятельность. Совокупность расходов и доходов от этих операций и будет денежным потоком от инвестиционной деятельности.
Прибыль от финансовой деятельности
Современная компания также участвует и на финансовом рынке, где привлекает акционерный или заемный капитал путем размещения акций, облигаций или путем открытия кредитных линий в банках. Когда эмитент выплачивает дивиденды или проводит программу обратного выкупа акций считается, что это также операции на финансовом рынке. Соответственно по финансовой деятельности также может сформироваться прибыль или убыток. Любой убыток можно назвать отрицательной прибылью.
В случае с отчетностью Новатэк по МСФО за 2018 г. сальдо денежных средств, использованных в финансовой деятельности, оказалось отрицательным. Убыток составил в основном за счет погашения долга и выплат дивидендов акционерам.
Классификация прибыли по составу
Валовая прибыль
Как правило, отчет о прибылях и убытках включает в себя валовую прибыль. В общем определении это выручка от операционной (основной) деятельности компании за вычетом себестоимости проданного товара или услуги.
К примеру, для ритейлера Магнит себестоимостью будет закупочная цена товара у поставщиков сети. Вычитая из валовой прибыли операционные и коммерческие издержки (аренда, зарплаты, реклама и пр.), мы получаем операционную прибыль. В российских стандартах отчетности она называется прибылью от продаж. В финансовом анализе часто фигурирует аббревиатура EBIT (Earnings Before Interest and Taxes) — чистая прибыль до уплаты процентов и налогов или иными словами чистая прибыль + проценты + налог на прибыль.
Операционная прибыль
Но единого стандарта, что же конкретно называть себестоимостью или валовой прибылью нет. Для Новатэка, например, в себестоимость будут входить транспортные затраты, расходы на геологоразведку, бурение, налоги (за исключением налога на прибыль), общехозяйственные расходы и т.д. То есть вычитая из выручки эти затраты, а также отчисления на амортизацию и списания, мы сразу получаем операционную прибыль, то есть прибыль от основной деятельности компании.
В финансовом анализе часто используется понятие EBITDA (Earnings Before Interest, Taxes, Depreciation and Amortization) для оценки денежных поступлений в компанию с учетом неденежных расходов. Под такими расходами понимаются отчисления от валовой прибыли, но деньги при этом компанию не покидают и могут служить как источником для инвестиционной деятельности, так и быть распределены среди инвесторов.
Иными словами, показатель EBITDA можно представить, как операционная прибыль + амортизация.
Доналоговая прибыль
Далее вычитая из операционной прибыли расходы по финансовой деятельности, мы получаем прибыль до уплаты налогов. В большинстве случаев можно было бы переходить сразу к следующему конечному определению прибыли, однако стоит отметить, что есть и необлагаемая налогом прибыль. К примеру, это вырученные от размещения акций средства, которые пойдут на формирование уставного капитала. Также могут не облагаться налогом авансы и предоплаты. Но в большинстве случаев основу доналоговой прибыли все же составляет доход от основной деятельности облагаемый стандартным налогом с базовой ставкой 20%.
Чистая прибыль
Вычитая все обязательные платежи из операционной прибыли, получаем прибыль чистую или в переводе на акцию EPS (Earnings per Share). Этот показатель очень часто фигурирует в дивидендной политике, поэтому он важен для инвесторов. Но вместе с тем, он не всегда определяет рентабельность или перспективу бизнеса, так как ранее мы выяснили, что кроме чистой прибыли в компании остается амортизация и другие разовые неденежные списания.
Таким образом чистая прибыль компании равна выручке — себестоимость — операционные затраты — амортизация и списания — налог на прибыль.
Как правило, прибыль компании формируется на регулярной основе. Однако бывает так, что продажа какого-либо актива, крупный аванс или иные поступления могут принести единоразовую прибыль. К примеру, после судебного решения о выплате АФК Система компенсации Башнефти, нефтяная компания получила на баланс единоразовую прибыль 100 млрд руб. (до вычета налогов). Важно различать такого рода прибыль, потому как она может повысить дивидендные выплаты лишь временно.
Также инвесторы могут столкнуться с единовременным ростом дивидендов в связи решением о выплате средств из нераспределенной прибыли компании. Эта та часть прибыли, которая ранее не была направлена на выплаты акционерам по правилам дивидендной политики или другим соображениям.
БКС Брокер
Последние новости
Рекомендованные новости
Главное за неделю. Геополитическая тревожность покачивает рынок
Итоги торгов. Ускоряем падение на возросших оборотах
Кто быстрее на волне
Татнефть определится с дивидендами 23 ноября. На что рассчитывать
Крупнейшие автопроизводители на СПБ Бирже. Инфографика
ВТБ выходит из Магнита. Что это значит и чего ждать от акций
Акции Cisco упали после отчета. Что не понравилось инвесторам
Последние новости вокруг Amazon. Как они влияют на акции
Адрес для вопросов и предложений по сайту: bcs-express@bcs.ru
* Материалы, представленные в данном разделе, не являются индивидуальными инвестиционными рекомендациями. Финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном разделе, могут не подходить Вам, не соответствовать Вашему инвестиционному профилю, финансовому положению, опыту инвестиций, знаниям, инвестиционным целям, отношению к риску и доходности. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО «Компания БКС» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данном разделе.
Информация не может рассматриваться как публичная оферта, предложение или приглашение приобрести, или продать какие-либо ценные бумаги, иные финансовые инструменты, совершить с ними сделки. Информация не может рассматриваться в качестве гарантий или обещаний в будущем доходности вложений, уровня риска, размера издержек, безубыточности инвестиций. Результат инвестирования в прошлом не определяет дохода в будущем. Не является рекламой ценных бумаг. Перед принятием инвестиционного решения Инвестору необходимо самостоятельно оценить экономические риски и выгоды, налоговые, юридические, бухгалтерские последствия заключения сделки, свою готовность и возможность принять такие риски. Клиент также несет расходы на оплату брокерских и депозитарных услуг, подачи поручений по телефону, иные расходы, подлежащие оплате клиентом. Полный список тарифов ООО «Компания БКС» приведен в приложении № 11 к Регламенту оказания услуг на рынке ценных бумаг ООО «Компания БКС». Перед совершением сделок вам также необходимо ознакомиться с: уведомлением о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг; информацией о рисках клиента, связанных с совершением сделок с неполным покрытием, возникновением непокрытых позиций, временно непокрытых позиций; заявлением, раскрывающим риски, связанные с проведением операций на рынке фьючерсных контрактов, форвардных контрактов и опционов; декларацией о рисках, связанных с приобретением иностранных ценных бумаг.
Приведенная информация и мнения составлены на основе публичных источников, которые признаны надежными, однако за достоверность предоставленной информации ООО «Компания БКС» ответственности не несёт. Приведенная информация и мнения формируются различными экспертами, в том числе независимыми, и мнение по одной и той же ситуации может кардинально различаться даже среди экспертов БКС. Принимая во внимание вышесказанное, не следует полагаться исключительно на представленные материалы в ущерб проведению независимого анализа. ООО «Компания БКС» и её аффилированные лица и сотрудники не несут ответственности за использование данной информации, за прямой или косвенный ущерб, наступивший вследствие использования данной информации, а также за ее достоверность.
Что такое прибыль. Виды и способы расчета
Что такое прибыль
Прибыль – показатель, определяющий финансовый успех бизнеса, цель предпринимательской деятельности. По этому понятию оценивается рентабельность бизнеса, его экономическая эффективность. Выручка и прибыль – явления смежные, но не равнозначные.
Внимание! Прибыль – разница между выручкой (финансовой выгодой) и расходами, необходимыми для ее получения.
В расходы включают все затраты, понесенные в процессе предпринимательской деятельности. Такие как: приобретение или производство товара, аренда помещения, коммунальные услуги, зарплата работникам, доставка и т.д.
Прибыль считается по формуле: Доход (Выручка) – Расходы (Затраты) = Прибыль.
Пример расчета: Александр Петров производит домашний сыр. За один месяц выручка от продажи его продукции составила 100 000 р. За это время израсходовано:
Сумма расходов составила: 30 000 + 5 000 + 5 000 + 20 000 + 10 000=70 000 р.
Прибыль составила: 10 0000 р. – 70 000р. = 30 000 р.
Функции и роль полученной прибыли
Основная функция прибыли – показатель экономического эффекта деятельности предприятия. Дополнительные функции:
Основная роль прибыли – показать результат работы экономического объекта в денежном выражении. Это маркер уровня качества, востребованности и успешности продвижения производимой продукции. Полученную прибыль распределяют на расширение производства, улучшение условий труда, поощрение сотрудников, повышение благосостояния владельцев.
Виды прибыли
Прибыль можно получать по-разному. В зависимости от условий формирования различают несколько видов данного понятия:
Кроме того, по конечному результату прибыль может быть:
В зависимости от способов получения прибыль делится на:
По периодичность поступления прибыль бывает:
Для того, чтобы разобраться в основных разновидностях прибыли, стоит рассмотреть их подробнее.
Валовая прибыль
Валовая прибыль (ВП) – остаток между доходом от продаж товара и себестоимостью этого товара. ВП считается до погашения долговых и налоговых обязательств. На показатель влияют факторы, зависящие и независящие от действий руководства и коллектива:
Внимание! Формула расчета валовой прибыли: ВП = ЧП – С.
Где С – себестоимость единицы товара, а ЧП – чистая прибыль за вычетом расходов на возврат товара и скидки на продукцию.
Общее значение выручки
Выручка показывает, сколько средств компания заработала за определенный период времени. Если показатель растет из года в год, значит, компания успешно развивается. Если размер выручки уменьшается, необходимо что-то менять.
В общую выручку входит только доход от реализации продукции. Если предприятие инвестирует часть прибыли или сдает в аренду офис, доходы от этих действий не включаются в значение выручки.
Что такое валовая выручка
Валовая выручка – итог финансовой деятельность предприятия или компании. В показатель включаются доходы от любого вида коммерческой деятельности, от продажи произведенного продукта и любых услуг. Посчитаем ВП компании, имеющей основой и дополнительные источники дохода.
Пример расчета: Предприятие производит и продает футболки с оригинальными надписями. Стоимость товара – 500 р. Расходы на производство:
Доходы предприятия (валовая выручка) формируются из нескольких источников:
Потраченная сумма: 100 000+10 000+1 000 000+50 000+40 000=1 200 000 р.
Полученная сумма: 1 000 000+300 000+200 000=1 500 000 р.
ВП = 1 500 000-1 200 000=300 000 р.
Анализ расходов и доходов показал, что необходимо увеличить валовую прибыль. Возможно, придется уменьшить зарплатный фонд или более рационально использовать сумму, отданную под инвестиции.
Операционная прибыль
Операционная прибыль учитывает абсолютно все виды затрат, обеспечивающих деятельность предприятия, но отличающиеся на траты, составляющие себестоимость продукта. В том числе: амортизацию оборудования, ренту, незапланированные траты и другие виды расходов.
Где ВП – валовая прибыль, а ОР – операционные расходы. В операционные расходы включаются коммерческие и управленческие траты.
Пример расчета:
Компания покупает мелкую бытовую технику у производителя и продает в магазине, находящемся в торговом центре. За отчетный период было куплено товара на 150 000 р. Выручка с продаж составила 300 000 р.
Траты на деятельность магазина составили:
Операционная прибыль = 300 000 – 150 000 – 25 000 – 50 000 – 2 000 – 3 000.
Итого ОП = 70 000 р.
Чистая прибыль. Как рассчитать
В определение чистой прибыли (ЧП) включается дополнительный параметр – обязательные платежи, включающие налоговые и другие выплаты.
Внимание! Формула для расчета чистой прибыли. ЧП = ВД (валовый доход) – Р (явные расходы, включающие налоговые и долговые обязательства).
Пример расчета:
Предприниматель Кузнецова продает свежую выпечку. Стоимость булочки – 20 р., себестоимость – 10 р. Остальные расходы составляют 3 р. на булочку. Для того, чтобы подсчитать чистую прибыль с продажи 1 кондитерского изделия, необходимо суммировать расходы 10 + 3 = 13 р. и вычесть их из дохода. 20 – 13 = 7 р.
Если за год ИП реализует 50 000 булочек, ЧП составит: 50 000 * 7 = 350 000 р.
Норма предельной прибыли
Чтобы определить, когда компания выйдет на точку безубыточности, необходимо рассчитать норму предельной прибыли (НПП). Показатель НПП помогает понять, какой тип издержек необходимо уменьшить, чтобы повысить эффективность бизнеса.
НПП – это прибыль с учетом всех видов издержек.
Внимание! Расчет НПП возможен по формуле: В – ПИ/В*100%. Где В – выручка от реализации, ПИ – переменные издержки.
Показатель нормы предельной прибыли выражается в процентах и означает часть прибыли, которая остается от выручки за минусом переменных издержек.
Пример расчета:
Компания продала произведенный ею товар на сумму 5 000 000 р. Переменные издержки по проданной продукции составили половину выручки, т.е. 2 500 000 р.
НПП = (10 000 000 – 5 500 000)/10 000 000*100% = 4 500 000/10*100% = 45%
Высокий показатель нормы предельной прибыли не гарантирует высокую чистую прибыль, потому что на практике на маркеры прибыли влияют постоянные и переменные издержки.
В книге «Краткий курс MBA» Нил Томас и Барри Пирсон привели пример компании, которая была вынуждена производить продукцию с очень высоким уровнем издержек.
Крупная компания по производству электроники удочерила небольшую организацию, производящую электронные чипы. Были потрачены значительные суммы на производство и численность обученного персонала. На третий год работы НПП достигла 74%, при показателе переменных издержек – 24%. Но мощности предприятия не были задействованы полностью, постоянные издержки дошли до уровня 205% от выручки. Компания расходовала в 2,5 р. денег больше, чем зарабатывала. В следующем году поднялся спрос на изделия, в которых были задействованы чипы, произведенные компанией. Продажи выросли в 3 раза, появилась прибыль.
Знание НПП по каждому виду продукта/услуги позволяет увеличить прибыль следующими способами:
Важные составляющие грамотного управления прибылью:
Для более эффективного управления бизнесом необходимо подробно рассмотреть приведенные пункты.
Точка окупаемости и точка безубыточности
Точка безубыточности – момент, в который выручка от реализации товара равна затратам. Т. е. уровень продаж, при котором у компании нет ни убытка, ни прибыли. Для определения показателя необходимо иметь следующие сведения:
Точка окупаемости показывает, при получении каких доходов окупятся средства, вложенные в бизнес. Для расчета точки окупаемости нужно знать размер инвестиций, доходов и расходов за определенный календарный период. Например, за год.
Рентабельность товара или услуги
На практике расчет рентабельности производства определенного вида товаров/услуг производится с учетом допущений. Расчет может оказаться неточным из-за того, что деятельность работников или производственных мощностей относится к производству нескольких товаров или услуг. Для учета использую примерные данные, исходя из фактических или «распределенных» издержек.
Рентабельность по ключевым клиентам
По мере развития компании растет уровень концентрации клиентов. Проявляются крупные заказчики, приобретающие около 5% произведенной продукции. Постоянные покупатели более требовательны. Часто для их обслуживания требуются дополнительные издержки. Грамотное управление продажами предполагает расчет нормы предельной прибыли по каждому оптовому или постоянному клиенту.
Негативные последствия установления низких цен
При неудовлетворительном уровне продаж некоторые предприниматели снижают цены с целью привлечения покупателей. Но существенное снижение цены приводит не к повышению, а к резкому падению рентабельности бизнеса.
Последствия таких действий предпринимателей следующие:
Если производственные мощности простаивают, существует соблазн понизить цены. Т. е. повысить эффективность избыточных мощностей. В этом случае необходимо соблюсти несколько условий:
При несоблюдении условий существует опасность разрушения собственного бизнеса.
Прибыль до налогообложения и уплаты процентов
Прибыль до вычета налогов и процентов – важный показатель рентабельность бизнеса. Иллюстрирует прибыль, генерируемую компанией. Понятие является синонимом операционной прибыли. Игнорируя такие переменные, как структура капитала и налоговая нагрузка, индикатор показывает, на что способна компания. Соотношение прибыли до налогообложения к объему продаж варьируется в зависимости от сферы бизнеса. В строительном сегменте – 2-3%, в торговле продовольственными товарами – 4-5%. В компаниях, предоставляющих услуги населению, показатель может достигать 15%.
Средний показатель прибыли до уплаты процентов и налогов составляет около 10%.
Важно! При снижении валовой прибыли на несколько пунктов необходимо проверить процентное соотношение расходов и объема продаж. Если оно не изменилось, то падение приведет к снижению нормы прибыли.
При резком снижении уровня продаж необходимо частично компенсировать убытки, сократив накладные расходы.
Маржинальная прибыль
Маржинальная прибыль (МП) позволяет выяснить рентабельность производства, оценить, сможет ли «маржа» перекрыть издержки. В расчет включают такие переменные показатели, как:
Внимание! Формула расчета маржинальной прибыли: МП = Д(доходы) – ПР (переменные расходы).
Переменные расходы это траты, которые компания перестала бы совершать в случае приостановки деятельности. Они напрямую зависят от объема произведенного товара. Показатель общих расходов складывается из переменных и постоянных расходов. В расчете МП учитываются только переменные.
Пример расчета:
Предприятие по производству пластиковой тары выпускает емкости объемом 5 л. Стоимость пластиковой тары – 25 р. Переменные издержки на ее производство – 15 р. МП = 25 – 15 = 10 р.
Чем выше «маржа», тем быстрее возмещаются затраты, значит, предприятие является более рентабельным.
На практике встречаются другие варианты расшифровки определения:
Для увеличения маржинальной прибыли увеличивают объем продаж или величину наценки на товар.
Маржинальный анализ
С помощью маржинального анализа можно выяснить, какие товары/услуги наиболее рентабельны. Какие выгодно продвигать, а какие – нет.
Функции маржинального анализа:
МП считается по приведенной формуле отдельно по каждому виду продукции.
Нераспределенная прибыль
Если после получения выручки оплачены все расходы и необходимые платежи, а часть прибыли осталась, ее можно считать нераспределенной. Средства не тратят, а накапливают из года в год. Из прибыли, отложенной в прошлом году, платят дивиденды по акциям или облигациям предприятия.
Внимание! Нераспределенную прибыль рассчитывают по формуле: НП = ПНПП (прибыль с прошлых лет) + ЧП (чистая прибыль) – дивиденды, если они предусмотрены уставом организации.
Нераспределённая прибыль расходуется только на основании общего решения собственников.
Что такое балансовая прибыль
Балансовая прибыль (БП) – совокупная прибыль предприятия, имеющаяся на балансе за определенный промежуток времени. В ее составе – денежные суммы, сформированные благодаря производственным и иным мероприятиям.
Для определения балансовой прибыли необходимо иметь показатель операционной прибыли.
Внимание! Способ расчета балансовой прибыли: БП = ОП – проценты.
БП иллюстрирует эффективность управления предприятием и производственных решений.
Бухгалтерская и экономическая виды прибыли
Бухгалтерская и экономическая виды прибыли используются в бухгалтерских отчетах и анализе результативности компании. Рассмотрим каждый вид прибыли подробнее.
Бухгалтерская прибыль
Бухгалтерская прибыль – положительная разница между зафиксированными доходами и расходами предприятия или организации. Для расчета нужно знать величину доходов, фактически подтвержденную бухгалтерскими документами и сумму подтвержденных расходов.
Внимание! Формула, необходимая для расчета величины БП: БП = Д (доходы) – Р (расходы).
На основании бухгалтерской прибыли (БП) рассчитывается бухгалтерский баланс предприятия или организации.
Экономическая прибыль
Экономическая прибыль – значение чистой прибыли за вычетом неявных издержек (расходов). Неявные или косвенные расходы это траты, которые нельзя спрогнозировать. К ним относятся:
Внимание! Способ расчета: ЭП = ЧП (чистая прибыль) – НР (неявные расходы).
Чем меньше на предприятии непредвиденных расходов, тем больше размер экономической прибыли.
Справка! Размер экономической прибыли меньше или равен размеру чистой прибыли.
Рассмотрев суть понятия прибыли и ее разновидности, можно сделать вывод о том, что тот или иной способ расчета прибыли применяется для решения конкретных задач, стоящих перед экономическим объектом.